Lionsgate和Lionsgate Studios報告2024年財政第四季度業績

獅門第四季度營收為11億美元，運營虧損為6090萬美元

Lionsgate股東應占淨虧損為3950萬美元，或稀釋后每股淨虧損0.22美元

Lionsgate股東的調整后淨收益為6340萬美元，或調整后稀釋后每股收益0.27美元

季度調整后的OIBDA收入為1.403億美元

本季度電視集團部門利潤增長83%，受圖書館收益和罷工后系列交付的推動

影視庫本季度營收達到創紀錄的3.39億美元，往績12個月營收為8.86億美元

全年經營活動提供的淨現金流量為3.97億美元，調整后的自由現金流量為2.3億美元

加利福尼亞州聖莫尼卡和不列顛哥倫比亞省温哥華，2024年5月23日/美通社/--獅門娛樂公司(紐約證券交易所代碼：LGF.A，LGF.B)(以下簡稱獅門影業)和獅門影業公司(納斯達克市場代碼：LION)(以下簡稱獅門影業)今天公佈了截至2024年3月31日的第四季度業績。獅門影業於2024年5月14日作為一家獨立的上市公司成立，由於母公司獅門影業繼續持有獅門影業約87%的股份。本新聞稿包括母公司獅門影業的綜合財務業績以及獅門影業(也稱為「影視業務」)的經營業績，獅門影業由其電影和電視製作部門組成。

獅門公佈第四季度營收為11億美元，運營虧損6,090萬美元，獅門股東應占淨虧損3,950萬美元，即235.3股稀釋后加權平均普通股的每股稀釋后淨虧損0.22美元。該季度獅門股東的調整后淨收益為6,340萬美元，或238.9股稀釋后加權平均普通股的調整后稀釋后每股淨收益0.27美元。該季度調整后的OIBDA為1.403億美元。

獅門影業和獅門影業首席執行官喬恩·費爾特海默表示：「我們在第四季度報告了強勁的財務業績，為這一年畫上了句號。在這一年里，我們完成了四筆主要交易，我們的製片廠和Starz業務更接近於實現定義價值的分離，全球票房收入超過10億美元，我們的電影和電視片庫也增長到了創紀錄的水平。本月早些時候，獅門影業作為一家純粹的上市公司推出了獅門影業，我們有機會展示我們正在創造的內容的價值。擁有和交付，同時向前邁出重要的一步，為我們的工作室和Starz業務在本日曆年末預期的完全分離做好準備。「 該季度圖書館收入達到創紀錄的3.39億美元，過去12個月的收入為8.86億美元，是獅門影業歷史上第二好的總收入。獅門影業報告稱，運營活動提供的淨現金流為3.97億美元，調整后的自由現金流為2.3億美元，截至本季度末，未受限制的現金為3.14億美元。截至2024年3月31日，電影和電視製作部門的積壓現金為15億美元。

第四季度業績

製片廠業務，包括電影和電視製作部門，報告收入8.799億美元，比去年同期增長6.8%。該部門利潤1.348億美元，比去年同期增長近10%。

電影部門收入下降23%，至4.106億美元，部門利潤下降12%，至8220萬美元。收入和部門利潤與去年同期相比，《約翰·威克：第四章》在影院上映。然而，電影集團部門利潤為3.196億美元，是10年來最高的。

電視製作和細分市場收入增長61%，達到4.693億美元，細分市場利潤增長83%，達到5260萬美元。收入和細分市場利潤增長是受圖書館銷售強勁和罷工后內容交付增加的推動。

媒體網絡部門國內收入連續第三季度環比增長。國內OTT用户環比持平，整體北美淨用户減少48萬。媒體網絡部門收入同比下降7.1%，至3.615億美元。但國內流媒體收入增長被國內線性和獅門+收入的下降所抵消。媒體部門利潤下降28.4%，至5250萬美元，主要是受國內內容攤銷費用上升的推動。

獅門影業和獅門影業高級管理層將於今日(5月23日)東部時間下午5：00/太平洋時間下午2：00召開分析師和投資者電話會議，討論2024財年第四季度業績。獅門影業的綜合財務業績和獅門影業各部門的經營業績將在一次電話會議上討論。感興趣的各方可以通過訪問獅門影業投資者關係網站上的活動頁面或獅門影業投資者關係網站上的活動頁面來收聽現場網絡直播。或者，感興趣的各方也可以通過以下鏈接直接加入網絡直播。今天晚上，單擊相同的鏈接即可觀看完整的重播。

關於獅門

獅門影業(紐約證券交易所代碼：LGF.A，LGF.B)包括世界級的電影和電視製片廠運營以及Starz優質全球訂閲平臺，為世界各地的消費者帶來了獨特和多樣化的娛樂產品組合。該公司的電影、電視、訂閲和基於位置的娛樂業務有一個超過20,000本書庫和一系列寶貴的標誌性電影和電視特許經營權作為支持。獅門是一家數字時代的公司，由其創業文化和對創新的承諾推動，對於世界各地的觀眾來説，獅門品牌是大膽、原創、可聯想的娛樂的代名詞。

關於獅門影業

獅門影業(納斯達克股票代碼：FOLAN)是世界領先的獨立、純遊戲、公開上市的內容公司之一。它匯集了多元化的影視製作和發行業務、世界級的有價值的品牌和特許經營組合、人才管理和製作強國以及2萬多部影視庫，所有這些都由獅門大膽的創業文化推動。

欲瞭解更多信息，投資者請聯繫：Nilay Shah 310-255-3651 NShah@lion sgate.com

媒體查詢，請聯繫：Peter D.Wilkes 310-255-3726 pwilkes@lion sgate.com

本新聞稿討論的事項包括前瞻性陳述，包括有關未來財政年度表現的陳述。此類陳述受到許多風險和不確定因素的影響。由於各種重要因素，未來的實際結果可能與前瞻性陳述中描述的大不相同，這些因素包括但不限於：2024年5月13日完成的業務合併的好處；可能對公司提起的任何法律、監管或政府訴訟的結果，或與業務合併相關的任何調查或調查的結果；與業務合併相關的意外成本；我們業務戰略的變化，包括可能剝離我們的製片廠業務的計劃；製作和營銷電影和電視連續劇所需的大量資本投資；預算超支；我們的信貸安排和票據帶來的限制；我們的電影和電視節目的商業成功的不可預測性；與收購和整合被收購的業務相關的風險；企業或資產處置的影響，包括個別電影或圖書館；保護我們的知識產權的成本；影響娛樂業的技術變化和其他趨勢；對業務或員工關係的潛在不利反應或變化；全球流行病對我們業務的影響；全球經濟和金融市場的疲軟，包括經濟衰退和過去和未來的銀行倒閉；戰爭、恐怖主義和可能導致重大經濟混亂以及政治和社會不穩定的多種國際衝突；勞動力中斷和罷工；以及獅門影業和獅門影業在提交給美國證券交易委員會的公開文件中列出的其他風險因素。這兩家公司沒有義務公開發布對這些前瞻性聲明進行任何修改的結果，這些前瞻性聲明可能會反映任何未來的事件或情況。

網站上提供的其他信息

本新聞稿中的信息應與獅門影業截至2024年3月31日的10-K年度報告中包含的財務報表和腳註一併閲讀，這些財務報表和腳註將在獅門影業的網站http://investors.lionsgate.com/financial-reports/sec-filings，上公佈，而獅門影業目前的8-K/A報表將在獅門影業的網站上發佈：https://investors.lionsgatestudios.com/.還將提供包含某些財務信息的趨勢時間表。

獅門娛樂公司。

合併資產負債表

2024年3月31日

2023年3月31日

(未經審計，金額百萬)

資產

現金和現金等價物

元人民幣，314.0美元

元人民幣，272.1美元

應收賬款淨額

753.0

582.1

其他流動資產

396.5

264.2

流動資產總額

1,463.5

1118.4

影視節目投資和節目版權淨額

2,762.2

2,947.9

財產和設備，淨額

88.5

89.5

投資

74.8

64.7

無形資產淨值

991.8

1,300.1

商譽

811.2

1,289.5

其他資產

900.7

616.1

總資產

美元人民幣7,092.7美元

元人民幣和7,426.2美元

負債

應付帳款

元人民幣，327.6美元

元人民幣，368.1美元

與內容相關的應付款

190.0

184.1

其他應計負債

355.1

273.4

參與人數和剩余人數

678.4

549.3

與電影相關的義務

1,393.1

1,007.2

債務-短期部分

860.3

41.4

遞延收入

187.6

147.2

流動負債總額

3,992.1

2,570.7

債務

1,619.7

1,978.2

參與人數和剩余人數

435.1

329.6

與電影相關的義務

544.9

1,016.4

其他負債

556.4

317.9

遞延收入

118.4

52.0

遞延納税義務

13.3

31.8

總負債

7,279.9

6,296.6

承付款和或有事項

可贖回的非控股權益

123.3

343.6

權益(赤字)

A類有投票權普通股，無面值，授權500.0股，已發行83.6股(2023年3月31日-83.5股已發行)

673.6

672.3

B類無投票權普通股，無面值，授權發行500.0股，已發行151.7股(2023年3月31日-已發行145.9股)

2,474.4

2,430.9

累計赤字

(3,576.7)

(2,439.6)

累計其他綜合收益

116.0

120.9

獅門娛樂公司股東權益合計(虧損)

(312.7)

784.5

非控股權益

2.2

1.5

總股本(赤字)

(310.5)

786.0

負債、可贖回非控股權益和權益(赤字)合計

美元人民幣7,092.7美元

元人民幣和7,426.2美元

獅門娛樂公司。

合併業務報表

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，除每股金額外，以百萬計)

收入

美元，1,117.7美元

美元人民幣1,085.7美元

元人民幣和4,016.9美元

美元人民幣3,854.8美元

費用

直接操作

640.1

567.8

2,189.2

2,312.5

分銷和營銷

225.3

234.7

911.4

801.7

常規和管理

122.4

191.1

490.5

531.1

折舊和攤銷

53.3

46.3

192.2

180.3

重組及其他

137.5

95.4

508.5

411.9

商譽和無形資產減值

-

-

663.9

1,475.0

總費用

1,178.6

1,135.3

4955.7

5712.5

營業虧損

(60.9)

(49.6)

(938.8)

(1,857.7)

利息支出

(76.8)

(58.3)

(269.8)

(221.2)

利息和其他收入

15.6

1.7

22.1

6.4

其他費用

(7.4)

(5.9)

(26.9)

(26.9)

清償債務損益

(1.3)

17.1

19.9

57.4

投資收益，淨額

0.8

1.9

3.5

44.0

股權收益(虧損)

3.0

(0.3)

8.7

0.5

所得税前虧損

(127.0)

(93.4)

(1,181.3)

(1,997.5)

所得税優惠(撥備)

77.4

(4.7)

65.0

(21.3)

淨虧損

(49.6)

(98.1)

(1,116.3)

(2,018.8)

減去：非控股權益應占淨虧損

10.1

1.3

13.4

8.6

獅門娛樂公司股東應占淨虧損

美元人民幣(39.5)

美元人民幣(96.8)

美元人民幣(1,102.9)

美元人民幣(2,010.2)

獅門娛樂公司股東應占每股信息：

每股普通股基本淨虧損

美元人民幣、人民幣、人民幣(0.22)

美元人民幣(0.42)

美元人民幣、人民幣、人民幣(4.77)

美元人民幣(8.82美元)

稀釋后每股普通股淨虧損

美元人民幣、人民幣、人民幣(0.22)

美元人民幣(0.42)

美元人民幣、人民幣、人民幣(4.77)

美元人民幣(8.82)

已發行普通股加權平均數：

基本

235.3

229.2

233.6

227.9

稀釋

235.3

229.2

233.6

227.9

獅門娛樂公司。

合併現金流量表

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

經營活動：

淨虧損

美元，美元，美元(49.6美元)

美元人民幣，人民幣(98.1)

美元(1,116.3)

美元(2018.8)

調整以調節淨虧損與經營活動提供(用於)的現金淨額：

折舊和攤銷

53.3

46.3

192.2

180.3

影視節目和節目版權攤銷

439.3

380.8

1,577.9

1,665.3

攤銷債務融資成本和其他非現金利息

6.2

5.6

28.3

25.7

非現金股份薪酬

15.3

42.2

90.6

102.0

其他攤銷

18.5

13.4

53.4

69.2

商譽和無形資產減值

-

-

663.9

1,475.0

股權獎勵修改產生的非現金費用

49.2

-

49.2

-

內容和其他減損

59.9

85.5

377.3

385.2

債務清償收益

1.3

(17.1)

(19.9)

(57.4)

股權(收入)損失

(3.0)

0.3

(8.7)

(0.5)

投資收益，淨額

(0.8)

(1.9)

(3.5)

(44.0)

遞延所得税

(5.2)

(4.8)

(18.5)

(5.3)

經營性資產負債變動情況：

終止利率互換的收益

-

-

-

188.7

應收賬款淨額

48.2

(114.2)

105.6

(140.6)

影視節目投資和節目版權淨額

(493.1)

(405.8)

(1,419.3)

(1,979.2)

其他資產

22.6

6.3

(1.7)

(41.9)

應付賬款和應計負債

(42.7)

43.2

(136.3)

(2.9)

參與人數和剩余人數

18.5

61.1

29.0

145.4

與內容相關的應付款

(102.9)

(17.0)

(45.6)

(35.1)

遞延收入

(39.6)

(12.2)

(0.8)

(25.4)

經營活動提供(使用)的淨現金流

(4.6)

13.6

396.8

(114.3)

投資活動：

購買eOne，扣除獲得的現金

-

-

(331.1)

-

出售權益法和其他投資的收益

-

-

5.2

46.3

權益法被投資人及其他投資

(2.0)

-

(13.3)

(17.5)

權益法被投資人和其他分配

0.8

1.9

0.8

1.9

應收貸款增加

(0.1)

-

(3.7)

-

資本支出

(10.0)

(12.3)

(34.7)

(49.0)

用於投資活動的淨現金流量

(11.3)

(10.4)

(376.8)

(18.3)

融資活動：

債務-扣除債務發行和贖回成本后的借款

874.5

285.0

3,145.0

1,523.0

債務回購和償還

(685.4)

(332.5)

(2,672.8)

(1,880.8)

電影相關債務-借款

748.0

304.6

2,010.6

1,688.6

電影相關債務--償還

(685.1)

(378.2)

(2,215.4)

(1,073.0)

利率互換融資部分結算

-

-

-

(134.5)

購買非控股權

(194.1)

(36.5)

(194.6)

(36.5)

分配給非控股權益

-

(2.8)

(1.7)

(7.6)

行使股票期權

-

0.3

0.5

3.8

股權獎勵需要預提税金

(0.9)

(1.8)

(32.0)

(19.2)

融資活動提供(使用)的淨現金流

57.0

(161.9)

39.6

63.8

現金、現金等價物和限制性現金淨變化

41.1

(158.7)

59.6

(68.8)

外匯對現金、現金等價物和限制性現金的影響

(2.9)

0.7

(1.2)

(2.8)

現金、現金等價物和限制性現金-期初

333.2

471.0

313.0

384.6

現金、現金等價物和受限現金-期末

元人民幣，371.4美元

元人民幣，313.0美元

元人民幣，371.4美元

元人民幣，313.0美元

獅門娛樂公司。

段信息

本公司應報告的部門是根據其業務的不同性質、公司的內部管理結構以及公司首席運營決策者定期評估的財務信息確定的。

該公司有三個需要報告的業務部門：(1)電影、(2)電視製作和(3)媒體網絡。我們將我們的電影和電視製作部門統稱為我們的工作室業務。

工作室業務：

電影。Motion Picture包括開發和製作故事片，收購北美和全球發行權，製作和收購故事片的北美影院、家庭娛樂和電視發行，以及製作和收購故事片的全球發行權許可。

電視製作。電視製作包括電視連續劇、電視電影和迷你劇以及非虛構節目的開發、製作和在全球範圍內的發行。電視製作包括將Starz原創系列產品授權給Starz Networks和Lionsgate+，以及Starz原創產品和授權產品的輔助市場分銷。此外，電視製作部分還包括3Art Entertainment的運營結果。

媒體網絡業務：

媒體網絡。媒體網絡由以下產品線組成：(I)Starz Networks，其中包括通過Over-the-top(OTT)平臺在國內分銷Starz品牌的優質訂閲視頻服務，通過Starz App直接面向消費者，以及通過美國多頻道視頻節目分銷商(MVPD)，包括有線電視運營商、衞星電視提供商和電信公司(統稱為「分銷商」)(統稱為「Starz國內平臺」)；以及(Ii)Lionsgate+，這是指主要來自公司在美國境外的Starz品牌優質訂閲視頻服務的OTT分銷的收入。Starz國內平臺與Lionsgate+平臺一起被稱為「Starz平臺」。

在正常業務過程中，公司的可報告部門之間進行交易。最常見的部門間交易類型包括將電影或電視節目(包括Starz原創作品)從電影和電視製作部門授權給媒體網絡部門。雖然部門間交易被視為第三方交易，以確定部門業績，但收入(以及作為交易對手的部門確認的相應費用、資產或負債)在合併時被沖銷，因此不影響合併結果。

獅門娛樂公司。

段信息(續)

下表顯示了細分市場的信息。電影和電視製作部門包括eOne自2023年12月27日收購之日起的運營結果。

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

部門收入

工作室業務：

電影

元人民幣，410.6美元

元人民幣，532.1美元

美元人民幣1,656.3美元

美元人民幣1,323.7美元

電視製作

469.3

291.5

1,330.1

1,760.1

工作室總業務量

879.9

823.6

2,986.4

3,083.8

媒體網絡

361.5

389.0

1,576.4

1,546.5

段間消除

(123.7)

(126.9)

(545.9)

(775.5)

美元，1,117.7美元

美元人民幣1,085.7美元

元人民幣和4,016.9美元

美元人民幣3,854.8美元

分部利潤

工作室業務：

電影

美元人民幣，人民幣82.2美元

美元人民幣，人民幣93.8美元

元人民幣，319.4美元

元人民幣，276.5美元

電視製作

52.6

28.8

146.8

133.4

工作室總業務(%1)

134.8

122.6

466.2

409.9

媒體網絡

52.5

73.3

236.4

106.8

段間消除

(5.1)

(4.4)

(48.9)

(35.7)

部門總利潤(%1)

元人民幣，182.2美元

元人民幣，191.5美元

元人民幣，653.7美元

元人民幣，481.0美元

公司一般和行政費用

(41.9)

(53.5)

(136.1)

(122.9)

調整后的OIBDA(%1)

元人民幣，140.3美元

元人民幣，138.0美元

元人民幣，517.6美元

元人民幣，358.1美元

_

(%1)

有關部門總利潤、工作室業務部門利潤和調整后的OIBDA的定義以及與最直接可比的GAAP財務指標的對賬，請參閱「非GAAP財務計量的使用」。

公司衡量部門業績的主要指標是部門利潤。分部利潤被定義為分部收入減去分部直接運營和分部分銷和營銷費用，減去分部一般和管理費用。分部利潤總額是指我們各個分部的分部利潤的總和，扣除部門間交易的抵銷。分部利潤和總分部利潤不包括(如果適用)公司一般和行政費用、重組和其他成本、基於股份的薪酬、由於管理和/或節目和內容戰略變化而產生的某些節目和內容費用、與新冠肺炎全球疫情有關的某些費用、由於俄羅斯入侵烏克蘭而產生的費用、以及購買會計和相關調整。分部利潤是公認會計准則的財務衡量標準。

我們還將我們所有部門的總部門利潤和我們的電影和電視製作部門利潤的總和作為我們的「製片廠業務」部門利潤。分部利潤總額和工作室業務分部利潤，如果在分部信息和合並財務報表附註所包含的對賬之外列報，則被視為非公認會計原則財務指標，應被視為根據美國公認會計原則編制的財務業績指標的補充，而不是替代或優於這些指標。在其他衡量標準中，我們使用這一非GAAP衡量標準來評估我們業務的總體經營業績。

獅門娛樂公司。

段信息(續)

下表列出了截至2024年3月31日、2024年3月31日和2023年3月31日的三個月和年度的媒體網絡部門按產品線劃分的部門信息：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

媒體網絡收入：

Starz Networks

元人民幣，345.4美元

元人民幣，347.1美元

美元人民幣1,365.4美元

美元人民幣1,395.8美元

Lionsgate+

16.1

41.9

211.0

150.7

元人民幣，361.5美元

元人民幣，389.0美元

美元，1,576.4美元

美元人民幣1,546.5美元

媒體網絡部門利潤(虧損)：

Starz Networks

美元人民幣，人民幣57.8美元

美元人民幣，人民幣82.9美元

元人民幣，206.1美元

元人民幣，218.3美元

Lionsgate+

(5.3)

(9.6)

30.3

(111.5)

美元，美元，52.5美元

美元人民幣，人民幣73.3美元

元人民幣，236.4美元

元人民幣，106.8美元

獅門娛樂公司。

段信息(續)

訂户數據。期末服務訂户數量是管理層用來評估非廣告支持的訂閲視頻服務的關鍵指標。我們相信這一關鍵指標為投資者提供了有用的信息，因為訂户基礎的增長或減少是整體業務健康狀況的關鍵指標。根據我們與經銷商簽訂的具體分銷協議，服務訂户對收入的影響可能會有所不同，其中可能包括固定費用、每個基本視頻家庭的費率或每個Starz訂户的費率。下表列出了在本報告所述期間，我們的媒體網絡和StarzPlay阿拉伯服務的訂閲量，不包括已退出或將退出的地區的Lionsgate+訂户：

截至

截至

6/30/22

9/30/22

12/31/22

3/31/23

6/30/23

9/30/23

12/31/23

3/31/24

(金額以百萬為單位)

Starz國內

OTT訂户

12.18

12.25

11.56

12.25

11.82

12.02

12.63

12.59

線性訂户

9.22

8.76

8.32

8.02

7.68

7.42

7.10

6.76

合計

21.40

21.01

19.88

20.27

19.50

19.44

19.73

19.35

Lionsgate+不包括已退出或將退出的地區(%1)

OTT訂户(2)

2.29

2.76

3.17

3.47

3.72

3.77

3.25

3.31

線性訂户

1.81

1.81

1.83

1.81

1.80

1.79

1.75

1.66

合計

4.10

4.57

5.00

5.28

5.52

5.56

5.00

4.97

總計Starz，不包括已退出或將退出的地區

OTT訂户(2)

14.47

15.01

14.73

15.72

15.54

15.79

15.88

15.90

線性訂户

11.03

10.57

10.15

9.83

9.48

9.21

8.85

8.42

總計Starz，不包括已退出或將退出的地區

25.50

25.58

24.88

25.55

25.02

25.00

24.73

24.32

StarzPlay阿拉伯(3)

1.94

2.00

2.10

2.55

2.80

3.04

3.19

3.22

國內和國際用户總數(包括StarzPlay阿拉伯)，不包括已退出或將退出的地區(2)

27.44

27.58

26.98

28.10

27.82

28.04

27.92

27.54

按平臺劃分的訂户(不包括已退出或待退出的地區)：

OTT訂户(2)(4)

16.41

17.01

16.83

18.27

18.34

18.83

19.07

19.12

線性訂户

11.03

10.57

10.15

9.83

9.48

9.21

8.85

8.42

已退出或將退出的全球訂户總數(2)

27.44

27.58

26.98

28.10

27.82

28.04

27.92

27.54

補充訂户信息：

Starz北美(5)

OTT訂户

12.85

12.93

12.24

12.95

12.51

12.73

13.43

13.38

線性訂户

11.03

10.57

10.15

9.83

9.48

9.21

8.85

8.42

合計

23.88

23.50

22.39

22.78

21.99

21.94

22.28

21.80

_

(%1)

Lionsgate+由加拿大的OTT和線性用户以及印度的OTT用户組成。

(2)

不包括澳大利亞、歐洲大陸、日本、拉丁美洲和英國已退出或即將退出的地區的Lionsgate+訂户，具體如下：

截至

截至

6/30/22

9/30/22

12/31/22

2023年3月31日

6/30/23

9/30/23

12/31/23

2024年3月31日

(金額以百萬為單位)

OTT訂户

9.90

10.20

10.18

2.17

1.60

1.59

1.10

0.57

(3)

代表StarzPlay Arab的訂户，這是一種非合併權益法被投資人。

(4)

OTT訂户包括如上所述的StarzPlay阿拉伯訂户。

(5)

Starz北美用户包括美國(如「Starz國內」行項目中所示)和加拿大(包括在上表中的Lionsgate+訂户金額中)的訂户。

獅門娛樂公司。

營業虧損對賬

調整后的OIBDA和部門總利潤

下表對GAAP計量、營業虧損與非GAAP計量、調整后的OIBDA和部門利潤總額進行了覈對：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

營業虧損

美元人民幣、人民幣、人民幣(60.9)

美元人民幣(49.6美元)

美元人民幣人民幣(938.8)

美元人民幣(1,857.7)

商譽和無形資產減值(%1)

-

-

663.9

1,475.0

調整后折舊和攤銷(2)

16.8

10.6

50.1

40.2

重組和其他(%3)

137.5

95.4

508.5

411.9

新冠肺炎相關收費(優惠)(4)

(0.5)

(2.8)

(1.0)

(11.6)

節目和內容收費(5)

-

(0.1)

-

7.0

調整后的股份薪酬費用(6)

14.3

40.1

81.2

97.8

採購會計及相關調整(7)

33.1

44.4

153.7

195.5

調整后的OIBDA

元人民幣，140.3美元

元人民幣，138.0美元

元人民幣，517.6美元

元人民幣，358.1美元

公司一般和行政費用

41.9

53.5

136.1

122.9

部門總利潤

元人民幣，182.2美元

元人民幣，191.5美元

元人民幣，653.7美元

元人民幣，481.0美元

_

(%1)

在2024財年，金額反映了截至2023年9月30日的第二季度記錄的商譽減值費用4.939億美元和1.7億美元，這兩項減值都與Media Networks報告部門有關。在2023財年，金額反映了與媒體網絡報告部門有關的14.75億美元商譽減值費用，該費用記錄在截至2022年9月30日的第二季度。

(2)

調整后折舊及攤銷是指我們綜合經營報表上列示的折舊及攤銷，減去與最近收購中購置的財產及設備及無形資產的非現金公允價值調整有關的折舊及攤銷，這些折舊及攤銷已計入上述採購會計及相關調整行項目，如下表所示：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

折舊和攤銷

美元人民幣，人民幣53.3美元

美元，美元，46.3美元

元人民幣，192.2美元

元人民幣，180.3美元

減：採購覈算及相關調整中包含的金額

(36.5)

(35.7)

(142.1)

(140.1)

調整后折舊及攤銷

美元人民幣，人民幣16.8美元

美元人民幣，人民幣10.6美元

美元人民幣，人民幣50.1美元

美元人民幣，人民幣40.2美元

(3)

重組和其他包括重組和遣散費、某些交易和其他成本以及某些特殊項目，如下表所示：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

重組及其他：

內容和其他減損(A)

美元，美元，59.9美元

美元人民幣，人民幣85.5美元

元人民幣，377.3美元

元人民幣，385.2美元

服務(B)

現金

4.3

3.2

37.2

18.0

加速股權獎勵的歸屬

1.0

2.1

9.4

4.2

總遣散費

5.3

5.3

46.6

22.2

重組及其他計入新冠肺炎相關費用

-

-

-

0.1

交易和其他成本(C)

72.3

4.6

84.6

4.4

元人民幣，137.5美元

美元人民幣，人民幣95.4美元

元人民幣，508.5美元

元人民幣，411.9美元

_

(A)

媒體網絡重組：在2023財年，公司開始計劃重組其Lionsgate+業務，最初包括退出七個國際地區(法國、德國、意大利、西班牙、比荷盧、北歐和日本)的業務，並確定其他節省成本的舉措。該計劃包括對Starz國內和國際平臺的內容表現進行戰略審查，導致某些節目從這些平臺上刪除並計入公允價值。

在截至2024年3月31日的財政年度內，公司繼續執行其重組計劃，包括對Starz國內和國際平臺上的節目進行評估。與本次審查有關，公司取消了某些訂購節目，並確定了某些戰略目的有限的其他節目，這些節目已從Starz平臺上刪除，並被媒體網絡部門放棄。此外，由於對其國際地區的持續審查，公司已做出戰略決定，關閉在拉丁美洲和英國(英國)的Lionsgate+服務。由於僅存的國際業務在加拿大和印度，導致額外的內容減損費用。

由於這些重組措施，本公司在截至2024年3月31日的三個月和財政年度分別記錄了與媒體網絡部門相關的內容減值費用4710萬美元和3.645億美元(截至2023年3月31日的三個月和財政年度分別為8550萬美元和3.793億美元)。從該計劃開始到2024年3月31日，該公司已產生總計7.438億美元的減值費用。

根據目前的重組計劃和正在進行的戰略內容審查，未來的淨現金支出估計在約8,000萬美元至9,000萬美元之間，其中包括對正在退出或將退出的領土上的內容的合同承諾，以及為從其服務中刪除或可能刪除的內容支付剩余款項。上述金額將取決於其戰略內容審查的結果，以及根據國內外市場的內容可從替代分銷戰略(如果有)中收回的金額。

隨着本公司繼續評估傳媒網絡業務及其目前的重組計劃，並結合當前的微觀和宏觀環境，以及已公佈的將本公司的Starz業務(即媒體網絡部門)和工作室業務(即電影和電視製作部門)分離的計劃，包括按地區對內容表現及其戰略進行進一步的戰略審查，本公司可能決定擴大其重組計劃，並在未來退出更多地區或從其平臺上移除某些內容。因此，本公司可能產生超出上述估計的額外內容減值和其他重組費用。

其他減值：截至2024年3月31日的三個月和財年的減值還包括1280萬美元的開發成本，這些成本與收購eOne導致電視製作部門的戰略變化有關。

截至2023年3月31日的財政年度的金額還包括與工作室業務和公司設施相關的運營租賃使用權資產的減值，金額為580萬美元，與公司將不再使用的設施租賃的一部分相關。減值反映租賃開始以來影響潛在分租機會的市場狀況的下降，並代表根據租賃資產的預期貼現未來現金流量確定的估計公允價值與賬面價值之間的差額。

(B)

截至2024年3月31日和2023年3月31日的財政年度的服務成本主要與重組活動和其他成本節約舉措有關。在2024財年，收入來自重組活動，包括整合收購eOne、獅門+國際重組以及我們的電影和電視製作部門。

(C)

截至2024年3月31日和2023年3月31日的財政年度的金額反映了與某些戰略交易和重組活動相關的交易、整合和法律成本，還包括與法律和其他事項相關的成本和收益。在2024財年，這些金額包括與收購3Arts Entertainment額外權益相關的4920萬美元。由於新安排修改了先前安排下補償要素的條款，導致股權獎勵被重新分類為責任獎勵，公司確認了4920萬美元的增量補償支出，即修改后獎勵的公允價值超過先前支出的金額。此外，2024財年的交易和其他成本包括與生產一個擁有51%股份的合併實體的盜竊有關的大約1660萬美元的損失。該公司預計將在其保險範圍內和從該實體的非控股利益持有人那里收回這筆金額的一部分。2024財年的交易和其他成本還包括與獅門+國際重組相關的安排帶來的540萬美元的收益，即將一些退出地區的訂户遷移到第三方。2024財年的剩余金額主要是與收購eOne相關的收購和整合成本，以及與Starz業務從工作室業務分離相關的成本。在2023財年，交易和其他成本包括1100萬美元的收益，用於解決與媒體網絡部門相關的法律問題。

(4)

金額是指扣除保險賠償后，因與新冠肺炎全球大流行有關的情況而計入直接運營費用的增量成本(如果有)。在2024財年和2023財年，由於保險回收超過了在此期間支出的增量成本，公司產生了直接運營費用的淨收益。這些費用(福利)不包括在部門經營業績中。

(5)

在截至2023年3月31日的財政年度，這些金額是由於公司影院戰略的變化而註銷的開發成本，這些戰略與某些管理層變動和電影部門影院市場的變化有關。這些費用不包括在分部業績中，並計入綜合經營報表中直接運營費用中對電影和電視節目投資的攤銷。

(6)

下表對合計的股份薪酬費用與調整后的股份薪酬費用：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

基於股份的薪酬支出總額

美元人民幣，人民幣15.3美元

美元人民幣，人民幣42.2美元

美元人民幣、人民幣90.6

元人民幣，102.0美元

減：包括在重組和其他(A)中的金額

(1.0)

(2.1)

(9.4)

(4.2)

調整后的股份薪酬

美元人民幣，人民幣14.3美元

美元人民幣，人民幣40.1美元

美元人民幣，人民幣81.2美元

美元人民幣，人民幣97.8美元

(A)

指按股份計算的薪酬開支，包括重組及其他開支，反映根據某些遣散費安排加快某些股權獎勵歸屬時間表的影響。

(7)

購進會計及相關調整主要是對最近收購的某些資產進行的非現金公允價值調整攤銷。以下是財務報表中每一行項目所列的數額：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

採購覈算及相關調整：

直接操作

美元人民幣，人民幣-

美元人民幣，人民幣-

美元人民幣，人民幣-

美元人民幣、人民幣0.7

一般和管理費用(A)

(3.4)

8.7

11.6

54.7

折舊和攤銷

36.5

35.7

142.1

140.1

美元人民幣，人民幣33.1美元

美元人民幣，人民幣44.4美元

元人民幣，153.7美元

元人民幣，195.5美元

(A)

這些調整包括與3Art Entertainment相關的可分配收益中的非控股股權相關的支出，與3Art Entertainment相關的非控股股權折扣的增加(至2022年11月)的非現金費用，以及與3Art Entertainment相關的收購價格的可償還部分(至2023年5月)的攤銷，所有這些都作為補償入賬，幷包括在一般和行政費用中，如下表所示。3藝術娛樂公司的可分配收益中的非控股股權在合併經營報表中反映為支出，而不是非控股股權，這是由於與繼續僱用的關係。

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

收購價可收回部分攤銷

美元人民幣，人民幣-

美元人民幣，人民幣1.9億元

美元人民幣、人民幣1.3

美元人民幣、人民幣7.7美元

非控制性利息貼現攤銷

-

-

-

13.2

可分配收益中的非控股股權

(3.4)

6.8

10.3

33.8

美元人民幣(3.4美元)

美元人民幣，人民幣8.7美元

美元人民幣，人民幣11.6美元

美元人民幣，人民幣54.7美元

獅門娛樂公司。

對獅門娛樂公司應占淨虧損的對賬。股東應對獅門娛樂公司調整后的淨收入。股東，以及基本和稀釋后每股收益調整后基本和稀釋后每股收益

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，除每股金額外，以百萬計)

報告獅門娛樂公司股東應占淨虧損

美元人民幣(39.5)

美元人民幣(96.8)

美元人民幣(1,102.9)

美元人民幣(2,010.2)

調整后的股份薪酬費用

14.3

40.1

81.2

97.8

商譽和無形資產減值

-

-

663.9

1,475.0

重組及其他

137.5

95.4

508.5

411.9

新冠肺炎相關收費(優惠)

(0.5)

(2.8)

(1.0)

(11.6)

節目和內容收費

-

(0.1)

-

7.0

採購會計及相關調整

33.1

44.4

153.7

195.5

債務清償收益

1.3

(17.1)

(19.9)

(57.4)

投資和其他收益，淨額(1)

(9.3)

(1.9)

(12.0)

(44.0)

以上項目的税收影響(2)

(65.0)

(0.9)

(74.9)

(4.7)

以上項目的非控股權益影響(3)

(8.5)

(11.1)

(29.5)

(50.5)

調整后的獅門娛樂公司股東應占淨收益

美元人民幣，人民幣63.4美元

美元，美元，49.2美元

元人民幣，167.1美元

美元人民幣、人民幣8.8美元

報告基本每股收益

美元人民幣、人民幣、人民幣(0.22)

美元人民幣(0.42)

美元人民幣、人民幣、人民幣(4.77)

美元人民幣(8.82美元)

調整對基本每股收益的影響(4)

0.49

0.63

5.49

8.86

調整后基本每股收益

美元人民幣，人民幣0.27美元

美元人民幣，人民幣0.21美元

美元人民幣，人民幣0.72美元

美元人民幣，人民幣0.04元

報告稀釋每股收益

美元人民幣、人民幣、人民幣(0.22)

美元人民幣(0.42)

美元人民幣、人民幣、人民幣(4.77)

美元人民幣(8.82美元)

調整對稀釋后每股收益的影響(4)

0.49

0.63

5.48

8.86

調整后稀釋每股收益

美元人民幣，人民幣0.27美元

美元人民幣，人民幣0.21美元

美元人民幣，人民幣0.71美元

美元人民幣，人民幣0.04元

調整后已發行普通股加權平均數：

基本

235.3

229.2

233.6

227.9

稀釋

238.9

233.2

236.6

230.7

_

(%1)

在截至2024年3月31日的三個月和財政年度，這些金額包括某些保險收益，反映在綜合經營報表的利息和其他收入中。

(2)

代表調整對獅門娛樂公司股東應占淨收益的税收影響，使用調整的適用實際税率計算。

(3)

代表與非全資子公司相關的調整對非控制性權益的影響。

(4)

在截至2024年3月31日的三個月和財政年度，這些金額包括調整后的0.05美元，代表每股增加1190萬美元的可贖回非控制權益的影響，這反映在報告的基本和稀釋后每股淨虧損中。

獅門娛樂公司。

對經營活動提供(用於)的現金流量淨額進行對賬

調整后自由現金流

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

經營活動提供(使用)的淨現金流

美元人民幣(4.6美元)

美元人民幣，人民幣13.6美元

元人民幣，396.8美元

美元人民幣人民幣(114.3)

資本支出

(10.0)

(12.3)

(34.7)

(49.0)

生產及相關貸款項下(償還)淨借款(1)：

生產貸款和節目備註

(36.0)

(57.7)

(242.0)

365.7

生產税抵免安排

9.8

0.4

27.7

7.1

終止利率互換的收益(2)

-

-

-

(188.7)

對已退出或將退出的地區中的受損內容進行支付(%3)

38.1

19.3

81.7

34.2

調整后自由現金流

美元人民幣，人民幣(2.7)

美元人民幣人民幣(36.7美元)

元人民幣，229.5美元

美元，美元，55.0美元

_

(%1)

對於最直接可比的GAAP財務指標，請參閱《生產和(償還)生產及相關貸款淨借款的非GAAP調整對賬》。

(2)

在截至2023年3月31日的年度內，本公司終止了某些利率掉期(其中一部分被認為是具有融資組成部分和嵌入市場衍生品的混合工具)，作為交換，獲得了約5640萬美元。收到的5,640萬美元在綜合現金流量表中分類為經營活動提供的現金1.887億美元，反映已終止掉期的衍生部分所收到的金額，以及在融資活動中使用的現金1.345億美元，反映已終止掉期的融資部分的償還(包括在2022年4月1日至終止日期期間支付的款項，總額為320萬美元)。由於利率互換的終止是一次不尋常的事件，該公司將經營活動提供的現金中反映的1.887億美元從其調整后的自由現金流量中剔除。該公司繼續持有17億美元的名義利率掉期，作為其可變利率債務的現金流對衝。

(3)

代表根據Lionsgate+國際重組，對退出或將退出的地區的受損內容進行的現金支付。

獅門娛樂公司。

對生產和相關貸款項下淨借款和償還的非公認會計准則調整進行對賬

下表將生產和(償還)及相關貸款項下淨借款的非公認會計准則調整與相關資產負債表金額和合並現金流量表的變化相一致：

截至2024年3月31日的三個月

對調整后自由現金流量的非GAAP調整

每個公認會計准則資產負債表和現金流量表金額合計

生產貸款和節目備註

生產税抵免安排

其他與電影有關的義務

(未經審計，金額百萬)

期初與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,873.0

融資活動提供的(用於)現金流：

借款

美元，608.6歐元

美元，28.1美元

美元：111.3美元

748.0

還款

(659.4)

(18.3)

(7.4)

(685.1)

與收購eOne前未償還貸款淨額相關的調整

14.8

-

-

美元人民幣(36.0)

美元，美元，9.8美元

美元：103.9美元

經營活動提供的(用於)現金流：

包含在經營活動提供(使用)的現金流中

2.1

期末與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,938.0

截至2023年3月31日的三個月

對調整后自由現金流量的非GAAP調整

每個公認會計准則資產負債表和現金流量表金額合計

生產貸款和節目備註

生產税抵免安排

其他與電影有關的義務

(未經審計，金額百萬)

期初與電影有關的債務(當期和非當期)

2,095.1美元

融資活動提供的(用於)現金流：

借款

美元，277.1歐元

美元/歐元，27.4美元

美元，美元，0.1%

304.6

還款

(334.8)

(27.0)

(16.4)

(378.2)

美元人民幣(57.7)

美元，美元

美元人民幣(16.3)

經營活動提供的(用於)現金流：

包含在經營活動提供(使用)的現金流中

2.1

期末與電影有關的債務(當期和非當期)

2,023.6美元

截至2024年3月31日的年度

對調整后自由現金流量的非GAAP調整

每個公認會計准則資產負債表和現金流量表金額合計

生產貸款和節目備註

生產税抵免安排

其他與電影有關的義務

(未經審計，金額百萬)

期初與電影有關的債務(當期和非當期)

2,023.6美元

融資活動提供的(用於)現金流：

借款

美元和1,666.4美元

元人民幣和76.4美元

美元：267.8美元

2,010.6

還款

(1,923.2)

(48.7)

(243.5)

(2,215.4)

與收購eOne前未償還貸款淨額相關的調整

14.8

-

-

美元人民幣(242.0)

美元/歐元，27.7美元

美元/歐元，24.3美元

經營活動提供的(用於)現金流：

包含在經營活動提供(使用)的現金流中

13.4

收購eOne承擔的電影相關義務

105.8

期末與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,938.0

截至2023年3月31日的年度

對調整后自由現金流量的非GAAP調整

每個公認會計准則資產負債表和現金流量表金額合計

生產貸款和節目備註

生產税抵免安排

其他與電影有關的義務

(未經審計，金額百萬)

期初與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,401.8

融資活動提供的(用於)現金流：

借款

1,187.4美元

元人民幣和84.4美元

美元：416.8美元

1,688.6

還款

(821.7)

(77.3)

(174.0)

(1,073.0)

美元，365.7歐元

元人民幣和7.1美元

美元：242.8美元

經營活動提供的(用於)現金流：

包含在經營活動提供(使用)的現金流中

6.2

期末與電影有關的債務(當期和非當期)

2,023.6美元

獅門娛樂公司。

使用非GAAP財務指標

本收益新聞稿介紹了獅門娛樂公司(「公司」、「我們」、「我們」或「我們」)使用的下列重要財務指標，這些指標並不都是公認會計原則(「GAAP」)所定義的財務指標。除其他衡量標準外，公司還使用非公認會計准則財務指標來評估我們業務的經營業績。這些非公認會計原則財務衡量標準是對根據美國公認會計原則編制的財務業績衡量標準的補充，而不是替代或優於這些衡量標準。

調整后的OIBDA：如果適用，調整后的OIBDA定義為扣除調整后折舊和攤銷前的營業收入(虧損)、調整后的基於股份的薪酬、購買會計及相關調整、重組和其他成本、與新冠肺炎全球大流行有關的某些費用(福利)、由於管理層變動和/或戰略變化而產生的某些節目和內容費用，以及不尋常的收益或損失(如商譽和無形資產減值以及與俄羅斯入侵烏克蘭有關的費用)。

調整后的OIBDA的計算方式與本公司定義分部利潤以及管理和評估分部業務的方式相似。分部利潤也不包括公司一般和行政費用。

總部門利潤和工作室業務部門利潤及工作室業務調整后的OIBDA：我們將我們的電影和電視製作部門利潤的總和作為我們的「工作室業務」部門利潤，我們將我們的工作室業務調整后的OIBDA定義為工作室業務部門利潤減去公司一般和行政費用。部門總利潤和工作室業務部門利潤和工作室業務調整后的OIBDA，當在我們的合併財務報表中包括的部門信息和調節之外列報時，被認為是非GAAP財務指標，應該被認為是根據美國GAAP編制的財務業績指標的補充，而不是替代或優於這些指標。在其他衡量標準中，我們使用這一非GAAP衡量標準來評估我們業務的總體經營業績。

本公司認為，分部總利潤和演播室業務分部利潤的列報對投資者來説是相關和有用的，因為它允許投資者以與公司管理層使用的主要方法類似的方式來查看總分部業績，並使他們能夠在扣除非經營性項目之前瞭解公司業務的基本業績。總分部利潤和工作室業務分部利潤被認為是衡量公司業績的重要指標，因為它反映了公司分部對總利潤和製片廠業務的總利潤貢獻，並代表了與我們的分部利潤一致的衡量標準，它剔除了管理層認為不一定反映公司業務基本表現的金額，這些金額很少發生，在某些情況下是非現金費用。並不是所有公司都以相同的方式計算分部利潤或分部利潤總額，由於計算方法和排除項目的不同，本公司定義的分部利潤和分部利潤總額可能無法與其他公司提出的類似標題的措施相比較。

調整后自由現金流：自由現金流通常定義為經營活動提供(用於)的淨現金流量減去資本支出。本公司將經調整的自由現金流量定義為經營活動提供(用於)的淨現金流量，減去資本支出，加上或減去生產和相關貸款(包括我們的生產税收抵免安排)的淨增或減，加上或減去某些不尋常或非經常性項目，如先前股東訴訟的保險追回、利率互換終止的收益，以及對已退出或將退出地區的受損內容的付款。

對製作及相關貸款的調整(不包括我們的製作税收抵免安排)是因為基於GAAP的運營現金流反映了在公司為電影或電視節目支付費用之前，通過支付相關製作或相關貸款而導致的電影或電視節目成本的現金流量的非現金減少，該相關製作或相關貸款發生在製作完成或接近完成時，或在某些情況下，在產生收入和現金收入的期間內進行，如下所述。

電影和電視節目的製作成本反映為經營活動提供(用於)的基於公認會計准則的現金流的減少，通常通過製作貸款提供資金。對製作及相關貸款的調整是爲了更好地將與製作電影和電視節目相關的現金流的時間與償還製作貸款的時間相一致，這與管理層如何看待其製作現金支出以及管理公司的現金流和營運資本需求是一致的。製作貸款的借款抵銷了由經營活動提供(用於)的基於公認會計原則的現金流量所反映的電影投資支出，因此與經營活動提供(用於)的基於公認會計原則的現金流量相比增加了經調整自由現金流量，而製作貸款的后續付款反映了電影或電視節目製作的付款，與由經營活動提供(用於)的基於公認會計原則的現金流量相比減少了經調整自由現金流量。

對生產税收抵免安排的調整是爲了更好地反映生產所需現金的時間安排，因為最初支出的一部分金額后來通過收到税收抵免退還，如下所述。製作税收抵免設施減少了對製作成本的支付和税收抵免的接收之間的時間差，從而反映了電影或電視節目在電影或電視節目被製作和完成時或接近該時間的現金成本。

電影或電視節目的部分成本是通過獲得政府獎勵來有效融資的，然而，這些獎勵直到未來一段時間才能收到，可能是電影完成后的幾年。税收抵免安排反映了以未來將收到的税收抵免為抵押的借款，因此，通過將這些借款計入調整后的自由現金流，它具有更好地將税收抵免的接收與電影和電視節目的製作和完成的時間相一致的效果，這與管理層看待其製作現金支出和管理公司的現金流和營運資本需求的方式一致。與經營活動提供(使用)的基於公認會計原則的現金流量相比，税項抵免安排下的借款減少了反映在基於GAAP的經營活動提供(用於)現金流量中的現金支出，從而增加了經調整的自由現金流量，並抵消了反映在基於GAAP的由經營活動提供(用於)的現金流量中的應收税項抵扣，並減少了調整后的自由現金流量。

本公司認為，更有意義的是反映這些電影和電視節目的付款在製作貸款項下的付款和在電影製作的調整自由現金流中收到的税收抵免的影響。

對受損內容支付的調整是指根據Lionsgate+國際重組對退出或將退出的地區的受損內容進行的現金支付。作出這一調整是因為這些現金支付涉及公司已經退出或正在退出的地區的內容，因此現金支付不能反映公司正在進行的運營。

調整后的獅門娛樂公司股東應占淨收益(虧損)：調整后的獅門娛樂公司股東應占淨收益(虧損)定義為獅門娛樂公司股東應占淨收益(虧損)，經基於股份的薪酬、購買會計和相關調整、重組和其他項目、先前股東訴訟的保險回收和投資及其他淨損益、債務清償損益、某些節目和內容費用、新冠肺炎相關費用(收益)和異常損益(如與俄羅斯入侵烏克蘭有關的商譽和無形資產減值和費用)調整后的收益(虧損)，如適用時，如經調整的OIBDA定義所述，則按每次調整的適用有效税率扣除調整的税務影響，並扣除調整對非控股權益的影響。

調整后基本每股收益和稀釋后每股收益：調整后基本每股收益(虧損)定義為獅門娛樂公司股東的調整后淨收益(虧損)除以加權平均流通股。稀釋每股收益類似於基本每股收益，但根據調整后的淨收益(虧損)水平對證券的影響進行調整，類似於公認會計准則。

總體而言：這些指標是SEC頒佈的法規G中定義的非GAAP財務指標，是對根據美國GAAP編制的財務業績指標的補充，而不是替代或優於這些指標。

我們使用這些非GAAP衡量標準以及其他衡量標準來評估我們業務的經營業績。我們相信，這些措施為投資者提供了有關我們的運營結果和扣除非運營項目前的現金流的有用信息。調整后的OIBDA被認為是衡量公司業績的一項重要指標，因為這一指標消除了管理層認為不一定反映公司業務基本業績的金額，這些金額很少發生，在某些情況下是非現金支出。調整后的自由現金流被認為是衡量公司流動性的重要指標，因為它提供了有關公司減少淨公司債務、進行戰略投資、分紅和股票回購能力的信息。獅門娛樂公司股東應占的調整后淨收益(虧損)和調整后每股收益被認為是公司業務運營的重要衡量標準，因為與調整后的OIBDA類似，這些衡量標準剔除了管理層認為不一定反映公司業務基本表現的數額。

這些非GAAP指標通常用於娛樂業，也被金融分析師和其他跟蹤該行業的人用來衡量經營業績。然而，並非所有公司都以相同的方式計算這些措施，由於計算方法和排除項目的不同，所提出的措施可能無法與其他公司提出的類似名稱的措施相比較。

這些非GAAP財務指標的一個普遍侷限性是，它們不是按照美國公認的會計原則編制的。這些措施應與相關的GAAP財務措施一起審查，而不是作為根據GAAP確定的營業收入、現金流、淨收益(虧損)或每股收益(虧損)的替代計量來列報。下面提供了調整后的指標與其對應的GAAP指標的對賬。

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

財務信息

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

合併資產負債表

2024年3月31日

2023年3月31日

(未經審計，金額百萬)

資產

現金和現金等價物

元人民幣，277.0美元

元人民幣，210.9美元

應收賬款淨額

688.6

527.0

Starz業務到期

33.4

157.6

其他流動資產

373.1

256.5

流動資產總額

1,372.1

1,152.0

影視投資淨額

1,929.0

1,786.7

財產和設備，淨額

37.3

23.8

投資

74.8

64.7

無形資產淨值

25.7

26.9

商譽

811.2

795.6

其他資產

852.9

563.0

總資產

元人民幣和5,103.0美元

美元人民幣1,412.7美元

負債

應付帳款

元人民幣，246.7美元

元人民幣，251.1美元

與內容相關的應付款

41.4

26.6

其他應計負債

282.4

215.4

參與人數和剩余人數

647.8

524.4

與電影相關的義務

1,393.1

923.7

債務-短期部分

860.3

41.4

遞延收入

170.6

126.2

流動負債總額

3,642.3

2,108.8

債務

923.0

1,202.2

參與人數和剩余人數

435.1

329.6

與電影相關的義務

544.9

1,016.4

其他負債

452.5

120.9

遞延收入

118.4

52.0

遞延納税義務

13.7

18.1

總負債

6,129.9

4,848.0

承付款和或有事項

可贖回的非控股權益

123.3

343.6

權益(赤字)

母公司淨投資

(1,249.1)

(881.9)

累計其他綜合收益

96.7

101.5

母公司總股本(赤字)

(1,152.4)

(780.4)

非控股權益

2.2

1.5

總股本(赤字)

(1,150.2)

(778.9)

負債、可贖回非控股權益和權益(赤字)合計

元人民幣和5,103.0美元

美元人民幣1,412.7美元

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

綜合業務報表

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

收入：

收入

元人民幣，756.2美元

元人民幣，696.7美元

美元：2,440.5美元

美元：2,308.3美元

收入-Starz業務

123.7

126.9

545.9

775.5

總收入

879.9

823.6

2,986.4

3,083.8

費用：

直接操作

580.7

520.1

1,886.7

2,207.9

分銷和營銷

116.3

115.2

462.3

304.2

常規和管理

87.6

144.6

349.2

387.0

折舊和攤銷

4.5

4.7

15.6

17.9

重組及其他

71.4

6.6

132.9

27.2

總費用

860.5

791.2

2,846.7

2,944.2

營業收入

19.4

32.4

139.7

139.6

利息支出

(65.4)

(44.8)

(222.5)

(162.6)

利息和其他收入

12.5

1.6

19.2

6.4

其他費用

(5.7)

(4.0)

(20.0)

(21.2)

債務清償損失

(1.3)

-

(1.3)

(1.3)

投資收益，淨額

0.8

1.9

3.5

44.0

股權收益(虧損)

3.0

(0.3)

8.7

0.5

所得税前收入(虧損)

(36.7)

(13.2)

(72.7)

5.4

所得税撥備

(17.5)

(9.1)

(34.2)

(14.3)

淨虧損

(54.2)

(22.3)

(106.9)

(8.9)

減去：非控股權益應占淨虧損

7.2

1.3

13.4

8.6

母公司應占淨虧損

美元人民幣，人民幣(47.0)

美元/美元/人民幣(21.0)

美元人民幣和人民幣(93.5美元)

美元人民幣，人民幣，人民幣(0.3)

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

合併現金流量表

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

經營活動：

淨虧損

美元人民幣人民幣(54.2美元)

元人民幣，元人民幣(22.3)

美元人民幣(106.9)

美元人民幣，人民幣，人民幣(8.9)

調整以調節淨虧損與經營活動提供的現金淨額：

折舊和攤銷

4.5

4.7

15.6

17.9

電影和電視節目攤銷

399.7

353.7

1,347.8

1,649.3

股權獎勵修改產生的非現金費用

49.2

-

49.2

-

內容和其他減損

12.8

-

12.8

5.9

攤銷債務融資成本和其他非現金利息

5.4

4.7

25.1

21.8

非現金股份薪酬

9.0

31.2

62.5

73.4

其他攤銷

16.7

11.2

46.0

59.9

債務清償損失

1.3

-

1.3

1.3

股權(收入)損失

(3.0)

0.3

(8.7)

(0.5)

投資收益，淨額

(0.8)

(1.9)

(3.5)

(44.0)

遞延所得税

(5.1)

1.5

(4.4)

1.6

經營性資產負債變動情況：

終止利率互換的收益

-

-

-

188.7

應收賬款淨額

26.6

(110.8)

84.9

(136.7)

影視投資淨額

(429.6)

(313.4)

(1,130.5)

(1,568.4)

其他資產

31.0

9.7

16.5

(44.9)

應付賬款和應計負債

48.0

65.0

(38.8)

57.4

參與人數和剩余人數

16.7

60.2

26.8

138.3

與內容相關的應付款

(26.2)

(17.1)

(24.5)

(10.7)

遞延收入

(38.1)

(16.8)

3.2

(24.5)

Starz業務到期

23.4

(1.6)

114.5

(30.8)

經營活動提供的淨現金流

87.3

58.3

488.9

346.1

投資活動：

購買eOne，扣除獲得的現金

-

-

(331.1)

-

出售權益法和其他投資的收益

-

-

5.2

46.3

權益法被投資人及其他投資

(2.0)

-

(13.3)

(17.5)

權益法被投資人和其他分配

0.8

1.9

0.8

1.9

應收貸款增加

(0.1)

-

(3.7)

-

購買作為抵押品的應收賬款

-

(48.3)

(85.5)

(183.7)

作為抵押品持有的應收賬款收據

-

50.3

105.7

190.8

資本支出

(4.7)

(2.0)

(9.9)

(6.5)

由投資活動提供(用於)的淨現金流

(6.0)

1.9

(331.8)

31.3

融資活動：

債務-扣除債務發行和贖回成本后的借款

874.5

285.0

3,145.0

1,523.0

債務回購和償還

(685.4)

(293.7)

(2,611.4)

(1,745.8)

電影相關債務-借款

748.0

254.5

1,820.8

1,584.7

電影相關債務--償還

(625.2)

(357.0)

(1,942.9)

(956.5)

利率互換融資部分結算

-

-

-

(134.5)

購買非控股權

(194.1)

(36.5)

(194.6)

(36.5)

分配給非控股權益

-

(2.8)

(1.7)

(7.6)

母公司淨投資

(162.4)

(1.4)

(290.1)

(621.3)

用於融資活動的淨現金流量

(44.6)

(151.9)

(74.9)

(394.5)

現金、現金等價物和限制性現金淨變化

36.7

(91.7)

82.2

(17.1)

外匯對現金、現金等價物和限制性現金的影響

0.3

2.0

0.8

(1.8)

現金、現金等價物和限制性現金-期初

297.4

341.1

251.4

270.3

現金、現金等價物和受限現金-期末

美元，334.4美元

美元，251.4美元

美元，334.4美元

美元，251.4美元

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

演示基礎

業務描述。製片廠業務主要反映在獅門娛樂公司(「獅門」或「母公司」)的電影和電視製作部門，以及獅門娛樂幾乎所有的公司一般和行政成本。

這一合併財務信息反映了反映工作室業務的資產、負債、運營和現金流的組合，在本合併財務信息中稱為「工作室業務」或「公司」。

陳述的基礎。演播室業務的這一綜合財務信息是在分拆的基礎上編制的，來源於獅門影業的合併財務報表和會計記錄。這些綜合財務信息反映了演播室業務的綜合歷史財務狀況、運營結果和現金流量，因為它們是根據美國(「美國」)的歷史管理的。公認會計原則(「公認會計原則」)。合併后的財務信息可能不能反映工作室業務未來的表現，也不一定反映出如果工作室業務在本報告所述期間作為一家獨立的上市公司運營，其財務狀況、經營結果和現金流將會是什麼。

工作室業務歷來作為獅門影業的一部分運營，而不是作為一家獨立的公司運營。演播室業務的綜合財務信息，代表組成全球演播室業務的業務組合的歷史資產、負債、運營和現金流量，取自獅門影業保存的單獨歷史會計記錄，並以分拆的方式列報。這一綜合財務信息反映了演播室業務的綜合歷史結果、財務狀況、綜合收益(虧損)和現金流量，通過使用一種管理方法來確定演播室業務的運營，在獅門影業中被列為歷史管理的時期。在使用管理辦法時，考慮到企業如何運作，以確定應在分拆財務信息中列報的歷史業務。之所以採取這種做法，是因為組成工作室業務的某些法人實體的組織結構。

與工作室業務的業務活動直接相關的所有收入和成本以及資產和負債均包括在隨附的合併財務信息中。與製片廠業務相關的收入和成本可在獅門影業保存的會計記錄中明確確認，主要是用於確定獅門影視製作部門的分部利潤的收入和成本。此外，工作室業務成本包括已分配給工作室業務的公司一般和行政費用(包括基於股份的薪酬)的分配，如下所述。從電影及電視製作分部利潤中剔除但與製片廠業務相關的其他成本一般可在獅門影業的會計記錄中明確確認爲製片廠業務成本，並計入隨附的合併財務信息中。

Lionsgate使用集中化方法進行現金管理。演播室業務產生的現金由獅門影業的中央財務職能管理，現金定期轉移到演播室業務或獅門影業的Starz品牌高級全球訂閲平臺(「Starz業務」)，以在需要時為運營活動提供資金。工作室業務的現金和現金等價物反映在合併資產負債表中。獅門影業的應付款和應收賬款主要與Starz業務有關，通常通過轉移到獅門影業、Starz業務和Studio業務之間的公司間賬户進行結算。除了與未結清的應付款或應收賬款有關的某些特定余額外，Studio Business和Lionsgate之間的公司間余額已計入母公司淨投資。

Lionsgate的公司一般和行政職能以及成本歷來都是對Starz業務和工作室業務的監督。這些職能和費用包括但不限於與行政監督有關的某些高管和其他公司管理人員的薪金和工資、投資者關係費用、公司設施維護費用和其他常見行政支助職能，包括公司會計、財務和財務報告、審計和税務費用、公司和其他法律支助職能，以及某些信息技術和人力資源費用。因此，演播室業務的綜合財務信息包括獅門影業與這些歷來由獅門影業提供的公司和共享服務職能相關的某些一般和行政費用(包括基於股份的薪酬)的分配。這些費用已根據可識別的直接使用情況分配給演播室業務，其余費用按比例分配給獅門影業的綜合收入、工資支出或其他被視為合理反映這些服務歷史使用水平的指標。因此，電影製片廠業務合併財務信息不一定指示如果電影製片廠業務作為獨立實體運營時可能存在的條件或經營結果，也不一定指示電影製片廠業務未來將產生的費用。

企業合併。於2024年5月13日，獲開曼羣島豁免的公司(下稱「新SEAC」)SEAC II Corp.與LG Orion Holdings ULC(不列顛哥倫比亞省的一家無限責任公司(「StudioCo」)及獅門的全資附屬公司LG Orion Holdings ULC)達成業務合併(「業務合併」)，該協議於2023年12月22日生效，經New SEAC、SEAC、獅門、LG天狼星控股、一家不列顛哥倫比亞省無限責任公司和獅門公司的全資子公司，StudioCo，SEAC MergerCo，開曼羣島的豁免公司和新SEAC的全資子公司，以及公元前1455941年的無限責任公司，不列顛哥倫比亞省的無限責任公司和SEAC的全資子公司(「新BC子公司」)。(簡稱「獅門影業」)。獅門影業延續了影視公司現有的業務運營，該業務由影視業務組成。獅門影業成為一家獨立的上市公司，其普通股於2024年5月14日在納斯達克開始交易，代碼為「Lion」。

關於業務合併，於2024年5月8日，獅門影業與StudioCo簽訂了分離協議(「分離協議」)和共享服務及間接費用分攤協議(「共享服務協議」)，該協議於業務合併完成后生效。共享服務協議便於將獅門影業的所有公司一般和行政費用分配給獅門影業，但每年分配給獅門影業或其子公司(獅門影業的子公司除外)的1,000萬美元除外，並由協議各方在必要時就此類撥款進行補償。

此外，離職協議和共享服務協議規定，獅門影業的高級管理人員、僱員和董事將根據獅門影業的現有計劃繼續獲得股權和基於股權的薪酬獎勵。此類獎勵將被視為獅門影業對獅門影業的出資，此類獎勵的會計費用將分配給獅門影業。

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

段信息

工作室業務的可報告部門是根據其運營的不同性質、工作室業務的內部管理結構以及由工作室業務首席運營決策者定期評估的財務信息確定的。

工作室業務有兩個需要報告的業務部門：(1)電影，(2)電視製作。

電影。Motion Picture包括開發和製作故事片，收購北美和全球發行權，製作和收購故事片的北美影院、家庭娛樂和電視發行，以及製作和收購故事片的全球發行權許可。

電視製作。電視製作包括電視連續劇、電視電影和迷你劇以及非虛構節目的開發、製作和在全球範圍內的發行。電視製作包括將Starz原創系列產品授權給Starz Business，以及Starz原創產品和授權產品的輔助市場分銷。此外，電視製作部分還包括3Art Entertainment的運營結果。

下表顯示了細分市場的信息。電影和電視製作部門包括eOne自2023年12月27日收購之日起的運營結果。

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

部門收入

電影

元人民幣，410.6美元

元人民幣，532.1美元

美元人民幣1,656.3美元

美元人民幣1,323.7美元

電視製作

469.3

291.5

1,330.1

1,760.1

總收入

元人民幣，879.9美元

元人民幣，823.6美元

美元/歐元，2,986.4美元

美元人民幣3,083.8美元

分部利潤

電影

美元人民幣，人民幣82.2美元

美元人民幣，人民幣93.8美元

元人民幣，319.4美元

元人民幣，276.5美元

電視製作

52.6

28.8

146.8

133.4

部門總利潤(%1)

134.8

122.6

466.2

409.9

公司一般和行政費用(2)

(41.9)

(53.5)

(136.1)

(122.9)

調整后的OIBDA(%1)

美元人民幣，人民幣92.9美元

美元人民幣，人民幣69.1美元

元人民幣，330.1美元

元人民幣，287.0美元

_

(%1)

有關分部利潤總額的定義，請參閱「非GAAP財務計量的使用」，調整后的OIBDA和下文中的調整后的OIBDA與最直接可比的GAAP財務計量的對賬。

(2)

公司一般和行政費用是指獅門影業的公司一般和行政費用以及職能的總額，這些費用仍將是工作室業務的成本，包括分配給工作室業務的公司一般和行政費用的歷史金額，加上分配給Starz業務的公司一般和行政費用的歷史金額，如下所示：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

以往分配給工作室業務的公司一般和管理費用

元人民幣，34.3美元

美元人民幣，人民幣43.2美元

元人民幣，110.6美元

元人民幣，100.9美元

歷來分配給Starz業務的公司一般和管理費用

7.6

10.3

25.5

22.0

公司一般和行政費用

美元，美元，41.9美元

美元人民幣，人民幣53.5美元

元人民幣，136.1美元

元人民幣，122.9美元

注意：這一調整不包括根據2024年5月13日生效的共享服務協議向獅門支付的一般和行政費用的報銷。

下表將分配給工作室業務的公司一般和管理費用與工作室業務的綜合一般和管理費用合計進行了覈對：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

一般和行政費用

以往分配給工作室業務的公司一般和管理費用

元人民幣，34.3美元

美元人民幣，人民幣43.2美元

美元，110.6美元

美元，100.9美元

分段一般和管理費用

48.1

63.5

171.8

161.7

基於股份的薪酬費用包括在一般和管理費用中

8.6

29.1

54.8

69.2

採購會計及相關調整

(3.4)

8.8

12.0

55.2

美元人民幣，人民幣87.6美元

美元，144.6美元

美元，349.2美元

美元，387.0美元

工作室業務衡量分部業績的主要指標是分部利潤。分部利潤被定義為總貢獻(收入，減去直接運營和分銷及營銷費用)減去分部一般和行政費用。如果適用，該部門的利潤不包括公司和分配的一般和行政費用、重組和其他成本、基於股份的補償、與新冠肺炎全球大流行有關的某些費用、與俄羅斯入侵烏克蘭有關的費用以及購買會計和相關調整。工作室業務認為，分部利潤的列報對投資者來説是相關和有用的，因為它允許投資者以與工作室業務管理層使用的主要方法類似的方式查看分部業績，並使他們能夠了解公司業務的基本業績。分部利潤是公認會計准則的財務衡量標準。

我們還公佈了我們所有部門的總部門利潤。當分部利潤總額在分部信息和合並財務報表附註中包含的對賬信息之外列報時，被視為非公認會計原則的財務計量，應被視為對根據美國公認會計原則編制的財務業績計量的補充，而不是替代或優於這些計量。在其他衡量標準中，我們使用這一非GAAP衡量標準來評估我們業務的總體經營業績。

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

營業收入對賬

調整后的OIBDA和部門總利潤

下表對GAAP計量、營業收入與非GAAP計量、部門利潤總額和調整后的OIBDA進行了覈對：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

營業收入

美元人民幣，人民幣19.4美元

元人民幣，32.4美元

元人民幣，139.7美元

元人民幣，139.6美元

調整后折舊和攤銷(%1)

3.5

3.3

10.5

12.2

重組和其他(2)

71.4

6.6

132.9

27.2

新冠肺炎相關收費(優惠)(3)

(0.4)

(2.6)

(0.9)

(8.9)

內容收費(4)

0.4

0.4

1.5

8.1

調整后的股份薪酬費用(5)

8.6

29.1

54.8

69.2

採購會計及相關調整(6)

(2.4)

10.2

17.1

61.6

以往分配給工作室業務的公司一般和管理費用

34.3

43.2

110.6

100.9

部門總利潤

元人民幣，134.8美元

元人民幣，122.6美元

元人民幣，466.2美元

元人民幣，409.9美元

公司一般和行政費用(7)

(41.9)

(53.5)

(136.1)

(122.9)

調整后的OIBDA(%1)

美元人民幣，人民幣92.9美元

美元人民幣，人民幣69.1美元

元人民幣，330.1美元

元人民幣，287.0美元

_

(%1)

調整后的折舊和攤銷是指在我們的合併經營報表上列示的折舊和攤銷，減去與最近收購中收購的財產和設備以及無形資產的非現金公允價值調整有關的折舊和攤銷，這些資產和設備以及無形資產包括在上面的採購會計和相關調整行項目中，如下表所示：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

折舊和攤銷

美元人民幣、人民幣4.5

美元人民幣、人民幣4.7

美元人民幣，人民幣15.6美元

美元/歐元，17.9美元

減：採購覈算及相關調整中包含的金額

(1.0)

(1.4)

(5.1)

(5.7)

調整后折舊及攤銷

美元人民幣、人民幣3.5

美元人民幣、人民幣3.3

美元，美元，10.5美元

美元人民幣，人民幣12.2元

(2)

重組和其他包括重組和遣散費、某些交易和其他成本，以及某些特殊項目(如果適用)，如下表所示：a

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

重組及其他：

內容和其他減損(A)

美元人民幣，人民幣12.8美元

美元人民幣，人民幣-

美元人民幣，人民幣12.8美元

美元人民幣、人民幣5.9

服務(B)

現金

3.2

1.6

27.5

10.8

加速股權獎勵的歸屬

0.4

2.1

7.7

4.2

總遣散費

3.6

3.7

35.2

15.0

重組及其他計入新冠肺炎相關費用

-

-

-

0.1

交易和其他成本(C)

55.0

2.9

84.9

6.2

美元人民幣，人民幣71.4美元

元人民幣、美元、6.6美元

元人民幣，132.9美元

美元人民幣，人民幣27.2美元

_

(A)

截至2024年3月31日的三個月和財政年度的金額包括1280萬美元的開發成本，這些成本與收購eOne導致電視製作部門的戰略變化有關。截至2023年3月31日的財政年度的金額包括與工作室業務和公司設施相關的運營租賃使用權資產的減值，總額為580萬美元，與工作室業務將不再使用的設施租賃的一部分相關。減值反映租賃開始以來影響潛在分租機會的市場狀況的下降，並代表根據租賃資產的預期貼現未來現金流量確定的估計公允價值與賬面價值之間的差額。

(B)

截至2024年、2024年、2023年和2022年3月31日的三個月和財政年度的服務成本主要與重組活動和其他成本節約舉措有關。在2024財年，收入來自重組活動，包括整合收購eOne和我們的電影和電視製作部門。

(C)

截至2024年、2023年和2022年3月31日的財政年度的金額反映了與某些戰略交易和重組活動相關的交易、整合和法律成本，還包括與法律和其他事項相關的成本和收益。在2024財年，這些金額包括與收購3Arts Entertainment額外權益相關的4920萬美元。由於新安排修改了先前安排下補償要素的條款，導致股權獎勵被重新分類為責任獎勵，製片廠業務確認了4920萬美元的增量補償支出，即修改后獎勵的公允價值超過先前支出的金額。此外，2024財年的交易和其他成本包括與生產一個擁有51%股份的合併實體的盜竊有關的大約1660萬美元的損失。工作室業務預計在其保險範圍內和從該實體的非控股利益持有人那里收回這筆金額的一部分。2024財年的剩余金額主要是與收購eOne相關的收購和整合成本，以及與Starz業務從工作室業務分離相關的成本。

(3)

金額是指扣除保險賠償后，因與新冠肺炎全球大流行有關的情況而計入直接運營費用的增量成本(如果有)。在2024財年和2023財年，由於保險回收超過了期間支出的增量成本，演播室業務產生了直接運營費用的淨收益。這些費用(福利)不包括在部門經營業績中。

(4)

金額代表某些不尋常的內容費用。在截至2023年3月31日的財政年度中，這些金額是由於電影業務影院戰略的變化而註銷的開發成本，這些戰略與某些管理層變動和電影部門影院市場的變化有關。這些費用不包括在分部業績中，並計入合併經營報表中直接運營費用中對電影和電視節目投資的攤銷。

(5)

下表對合計的股份薪酬費用與調整后的股份薪酬費用：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

基於股份的薪酬支出總額

美元人民幣、人民幣9.0

元人民幣，31.2美元

美元人民幣，人民幣62.5美元

美元人民幣，人民幣73.4美元

減：包括在重組和其他(A)中的金額

(0.4)

(2.1)

(7.7)

(4.2)

調整后的股份薪酬

美元人民幣、人民幣8.6億元

美元人民幣，人民幣29.1美元

美元人民幣，人民幣54.8美元

美元人民幣，人民幣69.2美元

(A)

指按股份計算的薪酬開支，包括重組及其他開支，反映根據某些遣散費安排加快某些股權獎勵歸屬時間表的影響。

(6)

購進會計及相關調整主要是對最近收購的某些資產進行的非現金公允價值調整攤銷。以下是財務報表中每一行項目所列的數額：

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

採購覈算及相關調整：

直接操作

美元人民幣，人民幣-

美元人民幣，人民幣-

美元人民幣，人民幣-

美元人民幣、人民幣0.7

一般和管理費用(A)

(3.4)

8.8

12.0

55.2

折舊和攤銷

1.0

1.4

5.1

5.7

美元人民幣，人民幣(2.4)

美元人民幣，人民幣10.2美元

美元人民幣，人民幣17.1元

美元人民幣，人民幣61.6美元

(A)

這些調整包括與3Art Entertainment相關的可分配收益中的非控股股權相關的支出、與3Art Entertainment相關的非控股股權折扣的增加(截至2022年11月)的非現金費用，以及與3Art Entertainment相關的收購價格的可償還部分(截至2023年5月)的攤銷，所有這些都作為補償入賬，幷包括在一般和行政費用中，如下表所示。由於與持續僱傭的關係，3Art Entertainment的可分配收益中的非控股股權在合併運營報表中反映為費用，而不是非控股股權。

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

收購價可收回部分攤銷

美元人民幣，人民幣-

美元人民幣，人民幣1.9億元

美元人民幣、人民幣1.3

美元人民幣、人民幣7.7美元

非控制性利息貼現攤銷

-

-

-

13.2

可分配收益中的非控股股權

(3.4)

6.9

10.7

34.3

美元人民幣(3.4美元)

美元人民幣、人民幣8.8美元

美元人民幣，人民幣12.0美元

美元人民幣，人民幣55.2美元

(7)

公司一般和管理費用是指獅門影業的公司一般和管理費用及職能總額，這些費用仍將是演播室業務的成本，包括分配給工作室業務的公司一般和管理費用的歷史金額，加上分配給Starz業務的公司一般和管理費用的歷史金額，有關詳細信息，請參閱上文章節信息中的腳註(2)。

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

對經營活動提供的現金流量淨額進行對賬

調整后自由現金流

截至三個月

年終了

3月31日

3月31日

2024

2023

2024

2023

(未經審計，金額百萬)

經營活動提供的淨現金流

美元人民幣，人民幣87.3美元

美元人民幣，人民幣58.3美元

元人民幣，488.9美元

元人民幣，346.1美元

資本支出

(4.7)

(2.0)

(9.9)

(6.5)

生產及相關貸款項下(償還)淨借款(1)：

生產貸款

24.0

(86.7)

(159.2)

378.3

生產税抵免安排

9.8

0.4

27.7

7.1

終止利率互換的收益(2)

-

-

-

(188.7)

調整后自由現金流

元人民幣，116.4美元

美元人民幣(30.0)

元人民幣，347.5美元

元人民幣，536.3美元

_

(%1)

對於最直接可比的GAAP財務指標，請參閱《生產和(償還)生產及相關貸款淨借款的非GAAP調整對賬》。

(2)

在截至2023年3月31日的年度內，工作室業務終止了某些利率掉期(其中一部分被認為是具有融資組成部分和嵌入市場衍生品的混合工具)，作為交換，獲得了約5640萬美元。收到的5,640萬美元在綜合現金流量表中被分類為經營活動提供的現金1.887億美元，反映已終止掉期的衍生部分收到的金額，以及在融資活動中使用的現金1.345億美元，反映已終止掉期的融資部分的償還(包括在2022年4月1日至終止日期之間支付的款項，金額為320萬美元)。由於利率互換的終止是一個不尋常的事件，工作室業務將經營活動提供的現金反映的1.887億美元從其調整后的自由現金流中剔除。Studio Business繼續持有17億美元的名義利率掉期，作為其可變利率債務的現金流對衝。

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

對生產和相關貸款項下淨借款和償還的非公認會計准則調整進行對賬

下表將生產和(償還)和相關貸款項下淨借款的非公認會計准則調整與相關資產負債表金額和合並現金流量表的變化相一致：

截至2024年3月31日的三個月

對調整后自由現金流量的非GAAP調整

每個公認會計准則資產負債表和現金流量表金額合計

生產貸款

生產税抵免安排

其他與電影有關的義務

(未經審計，金額百萬)

期初與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,812.6

融資活動提供的(用於)現金流：

借款

美元，608.6歐元

美元，28.1美元

美元：111.3美元

748.0

還款

(599.4)

(18.3)

(7.5)

(625.2)

與收購eOne前未償還貸款淨額相關的調整

14.8

-

-

美元人民幣24.0美元

美元，美元，9.8美元

美元：103.8美元

經營活動提供的(用於)現金流：

包含在經營活動提供(使用)的現金流中

2.6

期末與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,938.0

截至2023年3月31日的三個月

對調整后自由現金流量的非GAAP調整

每個公認會計准則資產負債表和現金流量表金額合計

生產貸款

生產税抵免安排

其他與電影有關的義務

(未經審計，金額百萬)

期初與電影有關的債務(當期和非當期)

$2,040.9

融資活動提供的(用於)現金流：

借款

美元，227.0歐元

美元/歐元，27.4美元

美元，美元，0.1%

254.5

還款

(313.7)

(27.0)

(16.3)

(357.0)

美元人民幣(86.7)

美元，美元

美元人民幣(16.2)

經營活動提供的(用於)現金流：

包含在經營活動提供(使用)的現金流中

1.7

期末與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,940.1

截至2024年3月31日的年度

對調整后自由現金流量的非GAAP調整

每個公認會計准則資產負債表和現金流量表金額合計

生產貸款

生產税抵免安排

其他與電影有關的義務

(未經審計，金額百萬)

期初與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,940.1

融資活動提供的(用於)現金流：

借款

美元和1,476.6美元

元人民幣和76.4美元

美元：267.8美元

1,820.8

還款

(1,650.6)

(48.7)

(243.6)

(1,942.9)

與收購eOne前未償還貸款淨額相關的調整

14.8

美元人民幣(159.2)

美元/歐元，27.7美元

美元人民幣：24.2美元

經營活動提供的(用於)現金流：

包含在經營活動提供(使用)的現金流中

14.2

收購eOne承擔的電影相關義務

105.8

期末與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,938.0

截至2023年3月31日的年度

對調整后自由現金流量的非GAAP調整

每個公認會計准則資產負債表和現金流量表金額合計

生產貸款

生產税抵免安排

其他與電影有關的義務

(未經審計，金額百萬)

期初與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,305.4

融資活動提供的(用於)現金流：

借款

美元至1,083.5美元

元人民幣和84.4美元

美元：416.8美元

1,584.7

還款

(705.2)

(77.3)

(174.0)

(956.5)

美元，378.3歐元

元人民幣和7.1美元

美元：242.8美元

經營活動提供的(用於)現金流：

包含在經營活動提供(使用)的現金流中

6.5

期末與電影有關的債務(當期和非當期)

$1,940.1

獅門影業公司。

(獅門娛樂公司演播室業務)

使用非GAAP財務指標

本收益新聞稿介紹了獅門娛樂公司演播室業務(「公司」、「我們」、「我們」或「我們」)使用的下列重要財務指標，這些指標並不都是公認會計原則(「GAAP」)所定義的財務指標。除其他衡量標準外，公司還使用非公認會計准則財務指標來評估我們業務的經營業績。這些非公認會計原則財務衡量標準是對根據美國公認會計原則編制的財務業績衡量標準的補充，而不是替代或優於這些衡量標準。

調整后的OIBDA：如果適用，調整后的OIBDA定義為扣除調整后的折舊和攤銷前的營業收入(虧損)、調整后的基於股份的薪酬、購買會計及相關調整、重組和其他成本、與新冠肺炎全球疫情有關的某些費用(利益)、因管理層變動和/或戰略變化而產生的某些內容費用、以及異常損益(如商譽和無形資產減值以及與俄羅斯入侵烏克蘭有關的費用)。

調整后的OIBDA的計算方式與本公司定義分部利潤以及管理和評估分部業務的方式相似。調整后的OIBDA也進行了調整，以反映獅門影業的公司一般和行政費用以及職能總額，這些費用仍將是工作室業務的成本，包括分配給工作室業務的公司一般和行政費用的歷史金額，加上分配給Starz業務的公司一般和行政費用的歷史金額。分部利潤包括與分部直接相關的一般和行政費用，不包括公司一般和行政費用。

分部利潤總額：我們將我們的電影和電視製作部門利潤的總和作為我們的分部利潤總額。如果在我們合併財務報表中包含的分部信息和對賬之外列報的分部利潤總額被視為非GAAP財務計量，則應被視為是對根據美國GAAP編制的財務業績計量的補充，而不是替代或優於這些計量。在其他衡量標準中，我們使用這一非GAAP衡量標準來評估我們業務的總體經營業績。

本公司認為，分部總利潤的列報對投資者是相關和有用的，因為它允許投資者以類似於公司管理層使用的主要方法來查看總分部業績，並使他們能夠在扣除非經營性項目之前瞭解公司業務的基本業績。分部利潤總額被認為是衡量公司業績的重要指標，因為它反映了公司分部的總利潤貢獻，並代表了與我們的分部利潤一致的衡量標準，它剔除了管理層認為不一定反映公司業務基本業績的金額，這些金額很少發生，在某些情況下是非現金費用。並不是所有公司都以相同的方式計算分部利潤或分部利潤總額，由於計算方法和排除項目的不同，本公司定義的分部利潤和分部利潤總額可能無法與其他公司提出的類似標題的措施相比較。

調整后自由現金流：自由現金流通常定義為經營活動提供(用於)的淨現金流量減去資本支出。本公司將經調整的自由現金流量定義為經營活動提供(用於)的現金流量淨額，減去資本支出，加上或減去生產和相關貸款(包括我們的生產税收抵免安排)的淨增或減，加上或減去某些不尋常或非經常性項目，如以前股東訴訟的保險追回，利率互換終止的收益。

對製作及相關貸款的調整(不包括我們的製作税收抵免安排)是因為基於GAAP的運營現金流反映了在公司為電影或電視節目支付費用之前，通過支付相關製作或相關貸款而導致的電影或電視節目成本的現金流量的非現金減少，該相關製作或相關貸款發生在製作完成或接近完成時，或在某些情況下，在產生收入和現金收入的期間內進行，如下所述。

電影和電視節目的製作成本反映為經營活動提供(用於)的基於公認會計准則的現金流的減少，通常通過製作貸款提供資金。對製作及相關貸款的調整是爲了更好地將與製作電影和電視節目相關的現金流的時間與償還製作貸款的時間相一致，這與管理層如何看待其製作現金支出以及管理公司的現金流和營運資本需求是一致的。製作貸款的借款抵銷了由經營活動提供(用於)的基於公認會計原則的現金流量所反映的電影投資支出，因此與經營活動提供(用於)的基於公認會計原則的現金流量相比增加了經調整自由現金流量，而製作貸款的后續付款反映了電影或電視節目製作的付款，與由經營活動提供(用於)的基於公認會計原則的現金流量相比減少了經調整自由現金流量。

對生產税收抵免安排的調整是爲了更好地反映生產所需現金的時間安排，因為最初支出的一部分金額后來通過收到税收抵免退還，如下所述。製作税收抵免設施減少了對製作成本的支付和税收抵免的接收之間的時間差，從而反映了電影或電視節目在電影或電視節目被製作和完成時或接近該時間的現金成本。

電影或電視節目的部分成本是通過獲得政府獎勵來有效融資的，然而，這些獎勵直到未來一段時間才能收到，可能是電影完成后的幾年。税收抵免安排反映了以未來將收到的税收抵免為抵押的借款，因此，通過將這些借款計入調整后的自由現金流，它具有更好地將税收抵免的接收與電影和電視節目的製作和完成的時間相一致的效果，這與管理層看待其製作現金支出和管理公司的現金流和營運資本需求的方式一致。與經營活動提供(使用)的基於公認會計原則的現金流量相比，税項抵免安排下的借款減少了反映在基於GAAP的經營活動提供(用於)現金流量中的現金支出，從而增加了經調整的自由現金流量，並抵消了反映在基於GAAP的由經營活動提供(用於)的現金流量中的應收税項抵扣，並減少了調整后的自由現金流量。

本公司認為，更有意義的是反映這些電影和電視節目的付款在製作貸款項下的付款和在電影製作的調整自由現金流中收到的税收抵免的影響。

總體而言：這些指標是SEC頒佈的法規G中定義的非GAAP財務指標，是對根據美國GAAP編制的財務業績指標的補充，而不是替代或優於這些指標。

我們使用這些非GAAP衡量標準以及其他衡量標準來評估我們業務的經營業績。我們相信，這些措施為投資者提供了有關我們的運營結果和扣除非運營項目前的現金流的有用信息。調整后的OIBDA被認為是衡量公司業績的一項重要指標，因為這一指標消除了管理層認為不一定反映公司業務基本業績的金額，這些金額很少發生，在某些情況下是非現金支出。調整后的自由現金流被認為是衡量公司流動性的重要指標，因為它提供了有關公司減少淨公司債務、進行戰略投資、分紅和股票回購能力的信息。

這些非GAAP指標通常用於娛樂業，也被金融分析師和其他跟蹤該行業的人用來衡量經營業績。然而，並非所有公司都以相同的方式計算這些措施，由於計算方法和排除項目的不同，所提出的措施可能無法與其他公司提出的類似名稱的措施相比較。

這些非GAAP財務指標的一個普遍侷限性是，它們不是按照美國公認的會計原則編制的。這些措施應與相關的公認會計原則財務措施一併審查，而不應作為根據公認會計原則確定的營業收入或現金流的替代措施列報。上面提供了調整后的指標與其對應的GAAP指標的對賬。

查看原始內容以下載multimedia:https://www.prnewswire.com/news-releases/lionsgate-and-lionsgate-studios-report-results-for-fourth-quarter-fiscal-2024-302154682.html

來源獅門影業