Ambarella在第二季度表現出色后飆升20%，而分析師仍看好未來增長

安巴雷拉(納斯達克股票代碼：AMBA)的股票周三盤前飆升約20%，此前該公司第二季度業績和業績指引超出預期，這也引起了分析師的積極反應。

摩根士丹利維持其增持評級，並將其股票目標價從67美元上調至73美元，該公司為人類和計算機視覺應用提供半導體解決方案，包括視頻安全、高級駕駛員輔助或ADAS、電子鏡、駕駛員/駕駛艙監控和自動駕駛等。

以約瑟夫·摩爾為首的分析師指出，安巴雷拉的季度和前景強勁，該公司預計物聯網(IoT)將引領近期增長，因為它們超出了庫存調整。分析師們繼續對該公司在EDGE AI推理方面的長期機會感到興奮，未來將有大量的汽車機會。

Ambarella的營收處於他們指引的高端，大部分營收增長是由物聯網推動的，物聯網佔公司營收的70%。該公司曾表示，該季度人工智能推理收入創歷史新高。

分析師補充稱，從長遠來看，該公司認為對視覺語言模型和邊緣夾子等更先進的人工智能能力的需求正在上升，並將推理能力的顯著增強視為長期順風。

庫存調整大多已經過去，今年下半年的收入將反映終端市場需求，分析師表示，5 nm CV5和CV7芯片的新勝利將強勁提振內容，這些芯片的價格明顯高於平均銷售價格(ASP)。

分析師補充説，汽車收入在本季度略有增長，10月份將大幅增長。然而，分析師們繼續預計，拐點將出現在2026年，屆時該公司的CV3產品將推動長期增長。

與此同時，Westpark Capital重申了對安巴雷拉股票的買入評級和85美元的目標價。

分析師表示，隨着公司客户完成庫存再平衡，安巴雷拉在10月份的季度營收遠高於市場普遍預期(7900萬美元對6910萬美元)，目前該產品已發貨至真正的終端需求。

儘管全球汽車生產疲軟和物聯網支出喜憂參半帶來了宏觀經濟逆風，但該團隊提高了25/24財年的收入增長率(目前預計同比增長將達到中高端)。這一增長來自物聯網和汽車行業幾波新的CV產品升級(CV5、CV7和CV3系列)，所有新產品都具有更高的ASP。

安巴雷拉的評級為Seking Alpha‘s Quant Rating System，該系統的表現一直好於大盤。Seeking Alpha作者(在這種情況下是總計1名分析師)的平均評級也是持有的，但華爾街分析師的平均評級更積極的是買入。

安巴雷拉的同行包括Synaptics(Syna)、Credo Technology(CRDO)和Semtech(SMTC)。