Nvidia業績為戴爾、Super Micro、HP Enterprise提供了「積極」的閲讀機會：JPM

摩根大通分析師表示，NVIDIA(納斯達克股票代碼：NVDA)在數據中心的強勁表現，對戴爾(NYSE：DELL)、超級微型計算機(NASDAQ：SMCI)和惠普企業(NYSE：HPE)等服務器製造商來説是一個「積極的」通讀。NVIDIA是其季度收入的主要來源。 分析師Samik Chatterjee在一份投資者報告中寫道：「包括雲和企業在內的所有客户類型的增長都得到了強調，大型雲客户在25財年第二季度貢獻了數據中心收入的約45%(25財年第一季度為40%左右，24財年為‘一半以上’，24財年為‘一半’)，同時也指出，預計今年主權人工智能收入將達到較低的兩位數數十億美元(而此前的預期為高個位數數十億美元)。」

Chatterjee補充説：「另外，NVIDIA強調了液體冷卻的重要性和不斷增長的需求，特別是相對於Grace Blackwell的部署，同時也注意到OEM和ODM的供應鏈的重要性，即採用NVIDIA架構並以定製的方式為雲和企業客户部署它，因為它淡化了為客户集成解決方案的胃口，」Chatterjee補充道。

NVIDIA Blackwell系列圖形處理器的樣品目前正在向合作伙伴發貨，計劃在2025財年第四季度投產。

Chatterjee説，NVIDIA的業績也被視為對Coherent(COHR)、Fabrnet(FN)和Lumentum(Lite)等零部件公司的積極影響。

Chatterjee表示，儘管NVIDIA的數據中心業績對一些公司來説可能是積極的，但對其他公司可能會產生負面影響，包括Arista Networks(Anet)和思科(CSCO)。 Chatterjee解釋説：「另一方面，考慮到NVIDIA在Spectrum-X產品組合方面的持續進展，從競爭的角度來看，數據中心交換機公司(例如Arista和Cisco)的通讀繼續保持謹慎；儘管Arista最近的表現表明，由於巨大的市場機遇，多家以太網供應商有機會推動強勁的收入增長。」